早盘简报
2016年8月11日星期四

最新国际财经信息

1. 周三，央行在公开市场进行800亿7天期逆回购操作，中标利率持平于2.25%，当日实现净回笼250亿。
2. 新西兰联储降息25个基点至史上最低点2%，表示需要进一步宽松、纽元需要贬值，帮助通胀率重返目标区间。
3. 周三美股收跌，能源板块领跌，美国原油库存增加、沙特原油产量创新高。道指跌0.22%，标普500指数跌0.31%；纽约黄金上涨0.4%，报每盎司1351.90美元；WTI原油收跌2.34%，报41.77美元/桶。
4. 周三，沪深两市小幅低开，整体呈现弱势震荡的走势。盘面上，黄金、有色、钢铁、煤炭等资源股涨幅居前；截至收盘，沪指报3018.75点，跌0.23%；深指报10511.16点，跌0.51%；创业板报2137.00点，跌0.81%。
5. 20:30美国当周初请失业金人数。（新纪元期货 程伟）

期市早评

金融期货

【股指:逼近前期高点压力位，防范短线回撤风险】

政策消息。1.人民币兑美元即期汇率收涨0.28%报6.643元；2.央行进行800亿7天期逆回购操作，当日净投放250亿；3.沪股通净买入10.45亿。
市场分析。周三期指维持窄幅震荡，现货市场方面，黄金、有色、煤炭、钢铁等资源板块走强，但热点板块轮换较快，资金缺乏投资主线。沪股通4日净流入34.35亿。IF1608、IH1608、IC1608分别贴水9.14、3.10、32.07点，基差小幅收窄。IF加权已完成对7月27日长阴的修复，在前期高点3240附近遇阻回落，创业板指数、深成指分别受压于60、20日线。股指逼近前期高点重要压力位，短期若不能放量有效突破，则有再度回落的可能。主力持仓传递信号偏空。
操作建议：股指临近重要压力位，若不能放量收复IF加权3268/上证3057，仍以震荡思路对待。多单逢高减持不追涨。(新纪元期货 魏刚)

农产品

【油脂：盘中回撤增持多单】

10日，美国大豆期货周三下跌，因美国作物天气改善，且11月合约连涨五日过后投资者了结获利。天气预报称，美国中西部地区本月将有对作物有利的降雨，大豆作物正处于结荚期，即决定单产水平的关键阶段。市场等待美国农业部（USDA）周五发布月度供需报告，USDA将上调美国2016年大豆单产预估。市场预期美豆单产47.5蒲/英亩，产量39.41亿蒲，这高于7月预估值（单产46.7亿蒲，总产38.8亿蒲），美豆16/17年期末库存将从7月份的2.9亿蒲，上调至3.16亿蒲。因此前市场已计入利空预期，只要美豆单产低于48蒲式耳，则市场进一步沽空动能衰减，而高于此水平，价格仍需再度释放压力。11月大豆合约收跌5-3/4美分，至每蒲式耳9.82-1/4美元。9月豆粕合约收跌2.3美元，报每短吨334.0美元。9月豆油合约收高0.33美分，报每磅31.57美分。
日内追随商品大势，油粕皆出现动荡回撤，但国内菜粕持稳2400、豆粕持稳2980,可继续持仓多单，大连棕榈油期货价格，逼近近两个月的高价，短线存在压力，一经突破将开启新高行情，策略上突破跟进，短线上包括豆油等油脂在内，回踩空间预计将有限，节前小包装油备货等需求因素，可能限制其下跌幅度，盘中回撤择机增持多单。（新纪元期货王成强）

【鸡蛋：价格囿于区间震荡，关注方向性选择】

10日，产区内销走货顺畅，外销一般，销区市场经销商谨慎收购，养殖户顺势出货，目前各环节基本无存货，经销商随进随销，短线看稳居多，预计近日全国鸡蛋价格或大致稳定，个别地区小幅调整。近来我们强调，鸡蛋期货1月合约价格尚待进一步计入中秋前现货上涨的预期，该合约持仓锐增，暗示资金争夺异常激烈，市场波动将放大，预计价格3400至3500的均衡区间，将做出上行突破，持稳3500或再探3400均是进一步增持多单的机会。但昨日表现差强人意，价格仍未能有效突破区间上轨阻力，期货市场看空氛围浓烈，今日关注高开上冲力度，未能持稳3500则适当减持多单。（新纪元期货王成强）

【白糖:短线或维持6050-6200区间震荡】

周三郑糖期货弱势回调，主力合约SR1701考验6100整数支撑；ICE原糖期货周三大幅下跌，因近月合约价差走弱，且巴西雷亚尔触及13个月高位后缩减涨幅。消息方面，印度一行业组织的高层周三表示，印度马哈拉施特拉邦2016/17年度糖产量料较前一年度下滑40%至500万吨。综合而言，2015/16榨季全国糖会预计新榨季食糖产量将进一步下滑，减产因素将推动郑糖长期温和反弹。短期来看，下游需求不旺，糖价上行乏力；但传言国家将提高广西的甘蔗收购价，郑糖下方支撑亦较强，短线或维持6050-6200区间震荡。（新纪元期货 张伟伟）

【棉花:高位空单谨慎持有】

周三郑棉期货低开反弹，主力合约CF1701在颈线附近支撑较强；ICE期棉周跌至近一个月最低，因周二跌停后继续遭遇卖压。8月10日储备棉出库销售资源3吨，实际成交2.06万吨，成交率68.64%，成交均价13846元/吨（上一日成交均价13916元/吨）。国家确定储备棉轮出时间延长至9月30日，且并解除了轮出总量的限制，市场紧张供需格局得到缓解；但郑棉颈线附近支撑较强，短线仍有震荡反复，高位空单谨慎持有。（新纪元期货 张伟伟）

工业品

【铜：短线暂观望】

周三伦铜冲高回落，至收盘上涨0.95%。库存上，伦铜库存204825吨，减少525吨；10日上期所注册仓单65731吨，增加1955吨。因此前公布的美国二季度非农生产力初值连续第三个季度下滑，表明美国劳动生产力依然止步不前，美元走低，使得铜价获得支撑。中国7月CPI同比1.8%，连续三个月走低，7月PPI环比上升0.2%，环比由降转升，同比下降1.7%，降幅继续收窄。市场对国内降息预期降低，宏观调控或更偏向于财政政策。周五将公布中国7月规模以上工业增加值、城镇固定资产投资，对此保持关注。周三伦铜收出带长上影阳线，收盘站上5日均线，MACD指标绿色柱缩短，短线走势震荡。国内暂短线操作为主，若后期能站上38000一线可适量跟多。 （新纪元期货 罗震）                                                                              

【PTA：承压窄幅震荡 增仓有回落风险】

TA主力1701合约周三窄幅震荡收微弱阴线，期价与粘合的短期均线族横向震荡，技术指标显示弱势偏多，上行4900一线压力较大。从基本面来看，TA上下游开工率出现分化，PTA工厂开工率较7月下旬已有显著回升，聚酯开工率平稳，下游织机开工率大幅收缩，随着时间的推移，下游需求不佳将会向上传导令TA承压。近期主导工业品短期走势的主要是美原油指数，周二原油结束四连阳，窄幅震荡承压20日线收类十字星阴线，周三开始向下展开跌幅，夜盘TA1701合约平开低走，预期日内将进一步下挫跌落4800关口，建议短线偏空操作。（新纪元期货 石磊）

【黑色：减仓获利了结 调整回吐涨幅】

高炉复产推动黑色系列集体飙涨，然而随着期价连续拉升不断创阶段高点，获利了结风险加大。周三螺纹新主力1701合约维持于2500点一线窄幅震荡，收标准十字星，成交和持仓均大幅增加，由于在前期的上涨中，螺纹超买并不显著，因此调整也相对落后于铁矿和焦炭。我们在上一交易日曾提示“创下阶段新高也埋下拐头的伏笔，夜盘进一步下探。铁矿、螺纹纷纷有获利了结带来的下行风险，多单应注意离场。”从周三的表现来看，铁矿1701合约震荡收阴，跌落5日均线，符合预期，夜盘更进一步低开低走破位10日线，持仓收缩，预期铁矿将有回踩20日线甚至400关口的调整。焦炭新主力1701合约则在暴涨之后迅速回吐涨幅，周三窄幅震荡后夜盘大跌超3%失守5日均线，而近月合约临近交割月有逼空的动作，焦煤则同样出现短线见顶迹象，建议多单及时获利了结，焦炭近月合约也尽量避免陷入流动性风险。（新纪元期货 石磊）

【LLDPE：前多适量减持】

因美国原油库存意外上升，周三美原油价格走低。现货面，市场价格部分上涨，华北和华东部分线性上涨50-100元/吨，多数石化上调出厂价，商家心态向好，积极跟涨报盘。周三塑料1701合约震荡走低，收出中阴线，跌破5、10日均线支撑MACD指标红色柱缩短，短线震荡走势。装置上，延长中煤装置检修，兰州石化装置检修在即。美国能源资料协会(EIA)周三公布的报告显示，8月5日止当周，美国原油库存增加110万桶，而预估为下降80万桶，原油价格承压，成本支撑减弱。延长中煤PE装置停车，兰州石化装置计划本周起检修，涉及产能较大，且检修时间较长，供给压力减轻。需求方面，包装膜生产企业需求稳定，随着棚膜备货需求增加，预计后期农膜需求有所改善。隔夜原油走低，而昨日连塑走低跌破10日均线，预计短线走势震荡，前多暂适量减持，无仓暂观望。（新纪元期货 罗震）

【橡胶:RU1701低位多单谨慎持有】

周三沪胶期货宽幅震荡，主力合约RU1701窄幅震荡；日胶指数低位窄幅震荡。据全国乘联会数据，中国7月广义乘用车销量报161万辆，同比增长23.3%，6月增速为19.4%;1-7月份广义乘用车销量报1244万辆，同比增长 11.1%，6月增长9.5%。库存方面，截止8月10日，上期所天胶期货库存为31.29万吨，较上一交易日增加2580吨。全球天胶供需过剩格局难以发生本质改变，2016年沪胶整体仍将运行于底部区域。短期来看，淡季不淡，需求端支撑转强；但在庞大的仓单压力下，沪胶上行动能亦不足，短线或维持震荡走势，RU1701低位多单谨慎持有。(新纪元期货 张伟伟）

【黄金：短线有望小幅走高】

因美元走软，周三美黄金价格走高。基金持仓上，SPDR黄金ETF持仓972.62吨，持仓无变动。国内连续交易时段，上海期金主力合约收289.30元/克，上海期银主力合约报收4445元/千克。此前公布的美国二季度非农生产力初值连续第三个季度下滑，表明美国劳动生产力依然止步不前，支撑了经济增长速度可能没有预期的那么快的观点。昨日美元继续走低，黄金受到支撑走高。消息面，本周五有更多重要报告和数据出炉，包括中国工业数据、美国零售销售以及美国农业部月度供需报告，对此保持关注。技术面，美黄金周三收出小阳线，收盘站上5日均线，MACD指标绿色柱缩短，短线有企稳迹象。预计短线有所小幅走高，短多思路为主。（新纪元期货 罗震）

徐州营业部

全国客服热线：400-111-1855

业务电话：0516-83831113 

研究所电话：0516-83831185

传真：0516-83831100

邮编：221005

地址：江苏省徐州市淮海东路153号

新纪元期货大厦

成都分公司

电话：028-68850966

邮编：610000

地址：成都市高新区天府二街138号1栋28层2803、2804号

北京东四十条营业部

业务电话：010-84263809

传真：010-84261675

邮编：100027

地址：北京市东城区东四十条68号平安发展大厦4层407室

常州营业部

业务电话：0519 - 88059976

传真：0519 - 88051000

邮编：213121

地址：江苏省常州市武进区延政中路16号世贸中心B栋2008-2009

南京营业部

业务电话：025 - 84787996

传真：025- 84787997

邮编：210018

地址：南京市玄武区珠江路63-1号

杭州营业部

业务电话：0571- 85817186

传真：0571-85817280

邮编：310004

地址：杭州市绍兴路168号1406-1408

广州营业部

业务电话：020 – 87750826

传真：020-87750825

邮编：510080

地址：广东省广州市越秀区东风东路703大院29号8层803

上海东方路营业部

业务电话：021- 61017395

传真：021-61017336

邮编：200120

地址：上海市浦东新区东方路69号裕景国际商务广场A楼2112室

苏州营业部

业务电话：0512 - 69560998

传真：0512 - 69560997

邮编：215002

地址：苏州干将西路399号601室

重庆营业部

业务电话：023 - 67917658

传真：023-67901088

邮编：400020

地址：重庆市江北区西环路8号1幢8-2号

无锡营业部

业务电话：0510- 82829687

传真：0510-82829683

邮编：214000

地址：无锡市天山路8号1301室

南通营业部

电话：0513-55880598

传真：0513 - 55880517

邮编：226000

地址：南通市环城西路16号6层603-2、604室

全国统一客服热线：400-111-1855

欢迎访问我们的网站：http://www.neweraqh.com.cn